Die MLP SE ist ein börsennotierter Finanzdienstleister mit Sitz in Wiesloch, der sich auf die Beratung von Akademikern spezialisiert hat. Gegründet 1971, agiert MLP heute als Holding für verschiedene Tochterunternehmen, darunter die MLP Finanzberatung SE und die MLP Banking AG.
Was bedeutet MLP? MLP leitet sich von den Gründern des Unternehmens ab: „Marschollek, Lautenschläger und Partner“.
Das Unternehmen bietet eine breite Palette an Finanzdienstleistungen an, darunter Versicherungen, Vermögensverwaltung, Altersvorsorge und Bankprodukte. Die Beratung erfolgt durch selbstständige Handelsvertreter, die auf Provisionsbasis arbeiten.
MLP betreut rund 600.000 Kunden und erzielte im Jahr 2024 einen Umsatz von 1.067 Millionen Euro. Das Unternehmen beschäftigt etwa 2.300 festangestellte Mitarbeiter und 2.100 selbstständige Berater.
Das Wichtigste in Kürze:
Zielgruppe und Positionierung
MLP richtet sich gezielt an Akademiker und gehobene Zielgruppen, insbesondere Mediziner, Juristen und Berufseinsteiger mit langfristigem Beratungsbedarf. Die Kundenbindung beginnt früh, oft bereits im Studium, und wird über Events, Workshops und persönliche Ansprache aufgebaut.
Vertriebsstruktur und Vergütungssystem
Der Vertrieb erfolgt durch selbständige Handelsvertreter, die ausschließlich auf Provisionsbasis arbeiten. Dieses Anreizmodell birgt strukturelle Interessenkonflikte zwischen Verkaufsinteresse und objektiver Beratung.
Produktangebot und Unabhängigkeit
MLP bietet eine breite Produktpalette über viele Anbieter hinweg und versteht sich als unabhängiger Makler. Tatsächlich schränken interne Empfehlungslisten, Konzerntöchter und Beteiligungen von Versicherern die reale Auswahlfreiheit ein.
Kritik und Reputationsrisiken
Kritiker werfen MLP vor, Beratung und Vertrieb zu stark zu vermischen und insbesondere junge Kunden in langfristige, kostenintensive Verträge zu führen. Frühere Skandale wie der Bilanzfall 2002 und wiederholte Kritik von Verbraucherschützern belasten das Image.
Regulierung und rechtlicher Rahmen
MLP verfügt über sämtliche erforderlichen Lizenzen und unterliegt der Aufsicht von IHK, BaFin und Bundesbank. Trotz formaler Rechtssicherheit wird das Provisionsmodell zunehmend kritisch hinterfragt – etwa im Kontext der EU-weiten Diskussion über Provisionsverbote.
Das Angebot: Finanzberatung aus einer Hand
MLP bietet als umfassender Allfinanzdienstleister für Akademiker und gehobene Zielgruppen eine breite Palette an Finanzprodukten und Beratungsdienstleistungen:
Versicherungen: Vermittelt werden Lebens-, Renten-, Berufsunfähigkeits-, Kranken- und Sachversicherungen. Historisch unterhielt MLP eigene Versicherer, diese wurden jedoch 2005 verkauft, um die Maklerrolle zu stärken.
Altersvorsorge & Vermögensanlage: MLP berät zu privater und betrieblicher Altersvorsorge (Riester, Rürup, bAV), Investmentfonds, ETFs und Beteiligungen. Über die Tochtergesellschaft FERI bietet MLP auch Vermögensverwaltung an.
Banking & Finanzierung: Seit Erhalt der Vollbanklizenz 2005 bietet MLP Girokonten, Kreditkarten, Immobilienfinanzierungen und Wertpapiergeschäfte an.
Sachwertinvestments & Immobilien: MLP betreibt über Deutschland.Immobilien eine eigene Plattform für Immobilieninvestments. Auch geschlossene Fonds und alternative Investments werden beraten.
Nach eigener Aussage verfügt das Unternehmen über mehr als 20.000 Produktvarianten. Die Beratung erfolgt laut Unternehmensangaben „unabhängig von Produktanbietern“.
Zielgruppen, Vertriebsstrategie und psychologische Ansprache
MLP zielt vorrangig auf Akademiker, insbesondere Mediziner, Juristen, Wirtschafts- und Ingenieurwissenschaftler. Diese werden früh angesprochen, oft schon als Studierende.
Mittel sind u.a. Bewerbertrainings, Fachveranstaltungen und kostenlose Girokonten. Psychologisch baut MLP gezielt Vertrauen auf und schafft emotionale Ankerpunkte, um langfristige Kundenbeziehungen zu etablieren.
Der Vertrieb nutzt die soziokulturelle Nähe zwischen Berater und Kunde:
Viele Berater sind selbst Akademiker oder ehemalige MLP-Kunden. Die Kommunikation erfolgt auf „Augenhöhe“ – ein zentraler Vertrauensfaktor.
Eigentümer, Management und Konzernstruktur
MLP wurde 1971 in Heidelberg gegründet. Noch heute hält die Familie des Mitgründers Manfred Lautenschläger rund 30 % der Anteile über Poolverträge.
Weitere Anteilseigner sind:
HanseMerkur (ca. 10 %)
Barmenia (ca. 9,4 %)
Allianz SE (ca. 6,2 %)
Diese Beteiligungen werfen Fragen zur behaupteten Anbieterunabhängigkeit auf. Die operative Führung liegt bei CEO Dr. Uwe Schroeder-Wildberg (seit 2004). Die MLP Finanzberatung SE verantwortet das Tagesgeschäft, unterliegt aber der MLP SE.
Das Vertriebsmodell: Struktur und Anreize
MLP betreibt ein deutschlandweites Netzwerk von rund 250 Geschäftsstellen. Alle Berater sind selbständige Handelsvertreter nach §84 HGB. Die Vergütung erfolgt über Provisionen, die beim Abschluss von Verträgen anfallen.
Die Folge: Beratungsinteresse und Verkaufsinteresse können kollidieren.
Ein klar definiertes Karrieresystem mit Titeln wie „MLP Financial Consultant“ oder „Senior Consultant“ regelt die Aufstiegschancen. Neueinsteiger erhalten ein temporäres Garantieeinkommen (€1.250 monatlich im ersten Jahr). Danach sind sie auf Abschlüsse angewiesen.
Empfehlungsmarketing spielt eine große Rolle. Viele Berater rekrutieren im persönlichen Umfeld (Familie, Freunde, Universität), was zu sozialen Spannungen führen kann. Die Fluktuation im ersten Jahr gilt als hoch.
Ausbildung, Qualifikation und interne Struktur
Alle Berater müssen die Sachkunde nach §34d GewO (Versicherungsfachmann IHK) nachweisen. Zusätzlich werden MLP-spezifische Trainings durchlaufen:
3 Monate Basisausbildung
3 Monate Praxis mit Prüfung zum „Financial Consultant“
18 Monate Weiterbildung zum „Senior Consultant“
Zusätzlich existiert die MLP Corporate University für permanente Schulung. Karrierechancen bestehen bis hin zur Leitung eigener Geschäftsstellen (Profitcenter-Modell).
Produktvielfalt und vermeintliche Unabhängigkeit
MLP wirbt mit Unabhängigkeit, doch die Produktauswahl erfolgt über interne Empfehlungslisten. Die Tochtergesellschaft DOMCURA entwickelt eigene Versicherungslösungen, FERI steuert Investmentresearch und Vermögensverwaltung bei. Damit ist MLP teilweise Anbieter und Vermittler in Personalunion.
Zudem existieren wirtschaftliche Anreize:
Produkte mit hoher Provision (z.B. fondsgebundene Rentenversicherungen) werden häufiger verkauft als kostengünstige ETFs. Kritiker sehen darin eine systematische Verzerrung zugunsten margenträchtiger Produkte.
In der Vergangenheit war MLP u.a. bevorzugter Vertriebspartner von Clerical Medical. Heute wird auf „Produktvielfalt bei gleichzeitiger Qualitätsprüfung“ verwiesen.
Rechtlicher Rahmen und Regulierung
MLP operiert unter folgenden Erlaubnissen:
§34d GewO: Versicherungsvermittlung
§34f GewO: Finanzanlagenvermittlung
§34i GewO: Immobiliardarlehensvermittlung
§34c GewO: Immobilienvermittlung & Konsumentenkredite
Zusätzlich besteht eine Banklizenz seit 2005. Die Aufsicht erfolgt durch IHK, BaFin und Bundesbank. Als haftungsübernehmendes Institut bietet MLP ein regulatorisches Dach für seine Berater.
Im Beratungsprozess sind Key Information Documents (KID), Offenlegung von Provisionen und Geeignetheitsprüfungen vorgeschrieben. Dennoch kritisieren Verbraucherschützer die mangelhafte Transparenz in der Beratung.
Kritikpunkte, Skandale und Reputationsrisiken
Bilanzskandal 2002
Ein gravierender Reputationsschaden entstand durch Bilanztricks in den Jahren 2001/2002. Die Staatsanwaltschaft ermittelte wegen Bilanzfälschung und Insiderhandels. Prozesse endeten 2007 gegen Geldauflagen. Der Imageschaden war nachhaltig.
Vertriebsmethoden
MLP wird wiederholt vorgeworfen, junge Akademiker aggressiv zum Vertragsabschluss zu drängen. Kritik gibt es an der Intransparenz der Kosten und der Priorisierung von hochprovisionierten Produkten. Die Stiftung Warentest bewertete 2014 die Beratungsqualität mit der Note 3,6 (ausreichend).
Arbeitskultur
Ex-Mitarbeiter kritisieren auf Kununu hohe Umsatzziele, fehlendes Fixgehalt und Druck zur Kundenakquise im Freundeskreis. Die Anfangszeit gilt als belastend. Zugleich betonen andere die gute Ausbildung und Karrieremöglichkeiten.
Scheinselbstständigkeit
Ein Urteil des Landessozialgerichts Baden-Württemberg (2014) stufte einen MLP-Berater als sozialversicherungspflichtigen Angestellten ein. Dies stellt das Selbständigkeitsmodell infrage. MLP widerspricht dieser Sichtweise und verweist auf unternehmerische Freiheiten.
Journalistische Fragen
Wer profitiert am meisten?
Kunden zahlen versteckte Kosten über Provisionen. Ob sie tatsächlich den besten Nutzen erhalten, ist fraglich.
Warum werden bestimmte Produkte vermittelt?
Fondsgebundene Lebensversicherungen oder private Krankenversicherungen bringen hohe Provisionen. Einfachere Produkte wie ETF-Sparpläne spielen eine Nebenrolle.
Wie unabhängig ist die Beratung wirklich?
Interne Vorgaben, wirtschaftliche Anreize und Beteiligungen von Versicherern schränken die Unabhängigkeit ein.
Fazit: Zwischen Anspruch und Systemlogik
MLP ist professionell aufgestellt, gut vernetzt und hat einen klaren Zielgruppenfokus. Die Struktur erlaubt hohe Skalierung und gezielte Ansprache. Gleichzeitig ist die Beratung stark provisionsgetrieben. Die Auswahlfreiheit ist formal groß, praktisch jedoch durch Konzerninteressen und Provisionsanreize eingeschränkt.
Ob ein Kunde gut beraten wird, hängt stark vom einzelnen Berater ab. MLP bewegt sich im Spannungsfeld zwischen seriöser Finanzplanung und verkaufsgetriebener Systemlogik. Die kritischen Fragen zur Unabhängigkeit, Kostenoffenlegung und Kundenwohlorientierung bleiben bestehen.
Scoredex-Seriositätsüberprüfung
Sollten Sie an einem Check oder Demonstration Ihrer Seriosität interessiert sein (Scoredex-Seriositätsüberprüfung), beachten Sie bitte:
Die kostenpflichtige Prüfung umfasst über 100 strukturierte Fragen. Je nach Einzelfall sind Nachweise oder Dokumente einzureichen, die Ihre Angaben stützen.
Der ermittelte Scoredex-Seriositätsfaktor wird fortlaufend überprüft und bei neuen Erkenntnissen automatisch aktualisiert. Unsere Kunden werden über relevante Entwicklungen informiert.
Bei mindestens befriedigendem Ergebnis wird ein Scoredex-Qualitätssiegel vergeben, das insbesondere im Vertrieb Vertrauen schafft – und das bei Scoredex nur unter strengen Voraussetzungen zu erreichen ist.
Hinweise:
Der Beitrag ist ein KI-unterstützter Scoredex-Faktencheck. Er basiert auf einer unabhängigen, journalistisch ausgearbeiteten und rechtlich überprüften Internetrecherche unter Auswertung öffentlich zugänglicher Quellen. Unterstützt durch algorithmische Analyseverfahren werden Fakten strukturiert aufbereitet – ohne subjektive Meinung oder abschließende Bewertung. Ziel ist eine sachliche Einordnung auf Basis dokumentierter Informationen.
Falls Sie mit bestimmten Aspekten unseres Faktenchecks nicht einverstanden sind oder berechtigte Korrekturwünsche haben, laden wir Sie ein, sich mit uns in Verbindung zu setzen. Wir werden Ihr Anliegen umgehend und ohne Kosten prüfen und gegebenenfalls notwendige Anpassungen vornehmen.
Dieser Faktencheck basiert auf einer KI unterstützten journalistischen Internetrecherche und stellt keine offizielle Scoredex-Seriositätsbewertung dar. Ein Scoredex-Seriositätsbewertung ist ein neutraler, Algorithmus gestützter Analyseprozess, der sowohl auf- als auch abwerten kann.
Noch kein Kommentar vorhanden.